HoonSmart.com>> “สมาคมบริษัทจัดการลงทุน” เผย “กองทุนรวม” 9 เดือนแรกปี 66 มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ 5.02 ล้านล้านบาท เพิ่มขึ้น 1.44 แสนล้านบาทกว่า 2.96% จากสิ้นปีก่อน ชะลอตัวลงจากสิ้นเดือนก.ค. เหตุเดือนก.ย. ตลาดหุ้นทั่วโลกปรับฐาน บอนด์ยีลด์พุ่ง ฉุดมูลค่าทรัพย์สินรวมเดือนก.ย. ลดลง 6 หมื่นล้านบาท หรือ 1.18% “กองทุนหุ้น-ผสม” ลดลง ด้าน “กองทุนตราสารหนี้” โตต่อเนื่อง ฟาก “ฟินโนมีนา” มองหุ้นปรับฐาน โอกาสสะสมหุ้นสหรัฐฯ , หุ้นไทยกลาง-เล็ก
สมาคมบริษัทจัดการลงทุน (AIMC) เปิดเผยภาพรวมอุตสาหกรรมกองทุนรวมในช่วง 9 เดือน ปี 2566 สิ้นสุด 29 ก.ย.ที่ผ่านมา มีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิแตะ 5,023,379 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 144,472 ล้านบาท หรือ 2.96% จากสิ้นปี 2565 มีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ 4,878,893 ล้านบาท ทั้งนี้ การเติบโตในช่วง 9 เดือนแรกลดลงเมื่อเทียบช่วง 8 เดือนที่ขยายตัว 204,631 ล้านบาท หรือ 4.19% จากสิ้นปี 2565 เป็นผลจากเดือนก.ย.ที่ผ่านมา มูลค่าทรัพย์สินสุทธิลดลง 60,159 ล้านบาท หรือ -1.18% จากราคาหุ้นทั่วโลกปรับตัวลง
ด้านกองทุนตราสารหนี้ ซึ่งมีขนาดใหญ่สุดในอุตสาหกรรมยังเติบโตต่อเนื่อง มีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ 2,262,751 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 209,832 ล้านบาท หรือ 10.22% จากสิ้นปีก่อน กองทุนหุ้นมีมูลค่า 1,571,709 ล้านบาท ลดลงจากเดือนก.ย.ที่ผ่านมาจำนวน 52,941 ล้านบาท หรือ -3.26% ส่งผลให้ภาพรวม 9 เดือนมูลค่าลดลง 38,268 ล้านบาท หรือ -2.38% จากสิ้นปีก่อน
ขณะที่กองทุนรวมผสม มีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิลดลงเช่นกันในเดือนก.ย.ที่ผ่านมาจำนวน 8,797 ล้านบาท หรือ -2.60% จากสิ้นเดือนส.ค.2566 ส่งผลให้ 9 เดือนแรกมีมูลค่าทรัพย์สินรวม 330,099 ล้านบาท หรือ -16,632 ล้านบาท หรือ -4.80% จากสิ้นปีก่อน
ด้านกองทุนรวมโครงสร้างพื้นฐาน มีมูลค่าทรัพย์สินลดลง 2,651 ล้านบาท หรือ -0.70% ในเดือนก.ย. ส่งผลให้ 9 เดือนมีมูลค่าลดลง 13,070 ล้านบาท หรือ -3.37% จากสิ้นปีก่อนลงมาอยู่ที่ 374,367 ล้านบาท ขณะที่ ทรัสต์เพื่อการลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ มีมูลค่าทรัพย์สินเพิ่มขึ้นเล็กน้อยในเดือนก.ย. รวม 9 เดือนมีมูลค่าเพิ่มขึ้น 14,153 ล้านบาท หรือ 6.45% มาอยู่ที่ 233,732 ล้านบาท
อย่างไรก็ตามหากแยกรายประเภทกองทุน ซึ่ง กองทุนรวมเพื่อไปลงทุนต่างประเทศ (FIF) มูลค่าทรัพย์สินสุทธิเพิ่มขึ้นอยู่ที่ 996,222 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 32,984 ล้านบาท ในเดือนก.ย. หนุน 9 เดือนเพิ่มขึ้น 78,354 ล้านบาท หรือ 8.54% จากสิ้นปีก่อน
ขณะที่กองทุนรวมตลาดเงิน (มันนี่ มาร์เก็ต) มูลค่าทรัพย์สินสุทธิอยู่ที่ 266,010 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 6,642 ล้านบาท หรือ 2.56% จากสิ้นเดือนส.ค.ที่ผ่านมา ขณะที่ 9 เดือนแรก ลดลง 44,011 ล้านบาท หรือ -14.20% นักลงทุนย้ายเงินหาผลตอบแทนสูงขึ้น
ด้าน FINNOMENA (ฟินโนมีนา) แพลตฟอร์มการลงทุนในกองทุนรวม มองการปรับฐานของตลาดหุ้นในช่วงเดือนก.ย.ที่ผ่านมา จากการเพิ่มของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ สอดคล้องกับสถิติเชิงฤดูกาล ที่บ่งชี้ว่าเดือนกันยายนตลาดหุ้นมักปรับฐาน โดยในเดือนก.ย.ที่ผ่านมาตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวลงเฉลี่ย 4% ขณะที่ตลาดหุ้นไทยปรับตัวลง 6% และ ตลาดหุ้นยุโรปปรับตัวลง 1.7% ส่งผลให้ Valuation คลายความตึงตัวลง ท่ามกลางดัชนีทางเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่ส่งสัญญาณชัดเจนว่าภาวะเศรษฐกิจถดถอยในสหรัฐฯ ในปี 2566เป็นไปได้น้อยลง พร้อมด้วยความคาดหวังว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ และยุโรปใกล้จะยุติวัฏจักรดอกเบี้ยขาขึ้น ซึ่งเป็นปัจจัยเชิงบวกต่อภาวะการลงทุน
ขณะที่ประเทศไทยเผชิญกับการอ่อนค่าของเงินบาทอย่างต่อเนื่อง จากส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยที่ยังอยุ่ในระดับสูง และความกังวลต่อฐานะการคลังจากมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจขนานใหญ่ของรัฐบาล อย่างไรก็ตามมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจดังกล่าว เมื่อประกอบกับ Valuation ที่คลายตัวลง หนุนให้มีโอกาสทำกำไรได้ในระยะสั้น-กลาง โดยจำเป็นที่ต้องเน้นไปที่การลงทุนไปที่กองทุนที่เน้นรายตัวอย่างแท้จริง รวมไปถึงโอกาสในหุ้นขนาดกลาง-เล็ก ที่มักจะขับเคลื่อนด้วยปัจจัยรายบริษัทมากกว่าเศรษฐกิจภาพใหญ่
FINNOMENA FUNDS Investment Team มองว่าการปรับฐานของตลาดในเดือนที่ผ่านมาเป็นโอกาสเข้าสะสมกองทุนหุ้นสหรัฐฯ นอกจากนี้ยังมองเห็นโอกาสการลงทุนในกองทุนหุ้นไทยขนาดกลาง-เล็ก ที่น่าจะได้รับประโยชน์จากมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจหรือมีปัจจัยขับเคลื่อนการเติบโตที่โดดเด่น