HoonSmart.com>>หุ้น OSP เทรด 2 วัน ราคาร่วงลง 5.41% เล็งกำไรสุทธิไตรมาส 2/65 ที่ 645 ล้านบาท ลดลง 21% y-y และลดลง 14% q-q หลังเสียส่วนแบ่งการตลาดส่งยอดขาย M-150 ราคา 12 บาทลดลง และคาดมาร์จิ้นลดลงทั้ง y-y และ q-q อีกทั้งรับรู้ปันผลจาก”ยูนิชาร์ม”ลดลงมาก
เมื่อเวลา 10.31 น.หุ้น OSP ลบ 2.36% มาอยู่ที่ 31.00 บาท ลดลง 0.75 บาท มูลค่าซื้อขาย 217.50 ล้านบาท โดยเปิดตลาดที่ 31.50 บาท ขึ้นสูงสุด 31.50 บาท และต่ำสุด 31.00 บาท
วานนี้ (21 ก.ค.) หุ้น OSP ลบ 3.05% ปิดที่ 31.75 บาท ลดลง 1.00 บาท
บล.โนมูระ พัฒนสิน มีมุมมองเป็นลบต่อกำไรสุทธิไตรมาส 2/65 ของ บริษัท โอสถสภา (OSP) ที่ 645 ล้านบาท (-21%y-y, -14%q-q) จากคาดรายได้ +3%y-y แต่ลดลง -5%q-q หลังยอดขาย(Volume) M-150 ราคา 12 บาทลดลง จากการเสียส่วนแบ่งการตลาด แม้กลุ่ม Functional drink และ Personal care จะเติบโตสูง แต่ไม่สามารถชดเชยได้
นอกจากนี้ คาด GPM ลดลง y-y และ q-q จาก Volume เครื่องดื่มชูกำลังลดลงกระทบ cost efficiency รวมถึงการปรับปรุงเพิ่มประสิทธิภาพการผลิตขวดแก้วน้ำหนักเบารุ่นใหม่ อีกทั้งคาดรับรู้ปันผล บริษัท ยูนิชาร์ม ราว 60 ล้านบาท ขณะที่ปีก่อนรับรู้ราว 300 ล้านบาทในไตรมาส 1/64
แนวโน้มกำไรไตรมาส 3/65 อ่อนตัวลง q-q จากปัจจัยฤดูกาลและการแข่งขันชิงส่วนแบ่งสูงในกลุ่มเครื่องดื่มชูกำลัง โดยหากกำไรไตรมาส 2/65 เป็นไปตามคาด กำไรสุทธิครึ่งแรกปี 65 จะอยู่ที่ 1.4 พันล้านบาท คิดเป็น 41% ของประมาณการปี 65 ดังนั้น จึงอยู่ระหว่างทบทวนประมาณการ มีแนวโน้มปรับประมาณการกำไรสุทธิปี 65 ลดลงราว 15% หลังประกาศงบไตรมาส 2/65 เพื่อสะท้อนภาพยอดขายและ GPM ที่คาดว่าน่าจะต่ำกว่าสมมติฐานเดิม รวมถึงปันผล บริษัท ยูนิชาร์มที่ต่ำกว่าคาด จึงปรับลดคำแนะนำ