HoonSmart.com>>บล.ซีจีเอสฯ Bond Yield สหรัฐฯ ชะลอตัวลงจากจุดสูงสุดในรอบหลายทศวรรษ ช่วยหนุนบรรยากาศการลงทุนระยะสั้น นักลงทุนจับตาตัวเลข Nonfarm Payrolls เพื่อประเมินทิศทางดอกเบี้ยเฟด วันนี้ลุ้น SET ฟื้นตัวต่อ มองให้กรอบ1,550-1,570 จุด หุ้นแนะนำ DELTA- SPRC
บล.ซีจีเอส อินเตอร์เนชั่นแนล (ประเทศไทย) หรือ CGSI รายงาน Investment Strategy ดังนี้
สรุปภาพรวมตลาด
ดัชนีดาวโจนส์ตลาดหุ้นนิวยอร์กปิดบวกในวันพฤหัสบดี (1 ต.ค.) โดยตลาดฟื้นตัวหลังจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ชะลอตัวลง หลังจากที่พุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบหลายสิบปี
ขณะที่นักลงทุนจับตาการเปิดเผยตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ (Nonfarm Payrolls) อย่างใกล้ชิด เพื่อประเมินแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed)
ทั้งนี้ ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปิดที่ 50,926.56 จุด เพิ่มขึ้น 20.51 จุด หรือ +0.04%, ดัชนี S&P500 ปิดที่ 7,666.45 จุด เพิ่มขึ้น 14.91 จุด หรือ +0.19% และดัชนี Nasdaq ปิดที่ 26,871.60 จุด เพิ่มขึ้น 10.53 จุด หรือ +0.04%
ตลาดหุ้นยุโรปปิดร่วงลงในวันพฤหัสบดี (1 ต.ค.) โดยหุ้นธนาคารรายใหญ่ปรับตัวลดลงอย่างหนัก หลังอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลทั่วโลกพุ่งแตะระดับสูงสุดในรอบหลายปี
ท่ามกลางความกังวลว่าอัตราดอกเบี้ยจะอยู่ในระดับสูงเป็นเวลานาน (Higher for Longer)
ทั้งนี้ ดัชนี STOXX 600 ปิดที่ 626.65 จุด ลดลง 8.24 จุด หรือ -1.30%
สรุปภาพรวมสินทรัพย์อื่นๆ
สัญญาน้ำมันดิบเวสต์เท็กซัส (WTI) ตลาดนิวยอร์กปิดบวกในวันพฤหัสบดี (1 ต.ค.) หลังมีข่าวว่าจีนสั่งระงับการส่งออกผลิตภัณฑ์น้ำมัน ซึ่งอาจทำให้ภาวะขาดแคลนเชื้อเพลิงทั่วโลกทวีความรุนแรงมากขึ้น
นอกจากนี้ ราคาน้ำมันยังได้รับแรงหนุนจากรายงานที่ว่าสหรัฐฯ ส่งกำลังทหารและเรือบรรทุกเครื่องบินเพิ่มเติมเข้าสู่ภูมิภาคตะวันออกกลาง
ทั้งนี้ สัญญาน้ำมันดิบ WTI ส่งมอบเดือนพ.ย. เพิ่มขึ้น 2.45 ดอลลาร์ หรือ 2.71% ปิดที่ 92.87 ดอลลาร์/บาร์เรล ส่วนสัญญาน้ำมันดิบเบรนท์ (BRENT) ส่งมอบเดือนพ.ย. เพิ่มขึ้น 4.28 ดอลลาร์ หรือ 4.37% ปิดที่ 102.31 ดอลลาร์/บาร์เรล
สัญญาทองคำตลาดนิวยอร์กปิดบวกในวันพฤหัสบดี (1 ต.ค.) โดยยังได้รับแรงหนุนจากตัวเลขเงินเฟ้อสหรัฐฯ ที่ออกมาต่ำกว่าคาด ซึ่งอาจลดโอกาสที่ Fed จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมในการประชุมเดือนนี้
ขณะที่นักลงทุนจับตาตัวเลขตลาดแรงงานสหรัฐฯ อย่างใกล้ชิด
ทั้งนี้ สัญญาทองคำ COMEX ส่งมอบเดือนธ.ค. เพิ่มขึ้น 15.60 ดอลลาร์ หรือ 0.37% ปิดที่ 4,202.30 ดอลลาร์/ออนซ์
SET Index
เรามองกรอบ SET Index ที่ 1,550-1,570 จุด
ดัชนีมีโอกาสฟื้นตัวระยะสั้นตามการชะลอตัวของ Bond Yield สหรัฐฯ หลังจากก่อนหน้านี้ปรับขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบหลายสิบปี
อย่างไรก็ตาม นักลงทุนยังคงรอติดตามตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ ซึ่งจะเป็นข้อมูลสำคัญต่อการประเมินทิศทางดอกเบี้ยของ Fed และกระแสเงินทุนเคลื่อนย้ายทั่วโลก
หุ้นแนะนำ
DELTA
เราคาดว่า Delta จะมีรายได้เติบโตสูงขึ้นใน 2H26 เนื่องจากมาร์จินจะค่อย ๆ ฟื้นตัว แม้ว่าบริษัทยังเผชิญแรงกดดันด้านต้นทุนวัตถุดิบ
เราประมาณการว่ารายได้ใน 3Q26 จะเติบโตประมาณ 15% QoQ
(Take profit: 267.00 / Stop loss: 260.00)
SPRC
SPRC อาจเผชิญแรงกดดันจากค่าระวางขนส่ง (Freight Costs) และค่า Premium ของน้ำมันดิบที่สูงขึ้นในช่วง 4Q26F
อย่างไรก็ตาม เราคาดว่าค่าการกลั่น (GRM) ของ SPRC จะยังคงอยู่ในระดับสูงกว่าค่าเฉลี่ยของวัฏจักรอุตสาหกรรม (Mid-cycle Level) ที่ประมาณ 5-6 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล ในปี 2027F
(Take profit: 14.50 / Stop loss: 13.80)
#CGSInternational
#CGSI