HoonSmart.com>>บล.คิงส์ฟอร์ด วางแนวรับ SET วันนี้ 1,620 – 1,630 จุด แนวต้าน 1,650 จุด คาดแนวโน้มดัชนี Sideway Down หลังสถานการณ์ในตะวันออกกลางและรัสเซีย – ยูเครนมีแนวโน้มรุนแรงขึ้น ด้านตลาดหุ้นสหรัฐฯปิดร่วงแรง กังวลเพิ่มงบค่าใช้จ่าย AI น้ำมันพุ่ง ติดตามผลประกอบการ DELTA แนะซื้อเก็งกำไรกลุ่มพลังงานต้นน้ำ,ปิโตรเคมี, กลุ่มส่งออก, พลังงานทดแทน หุ้นเด่น TRUE ซื้อเก็งกำไร PRM
บริษัทหลักทรัพย์ คิงส์ฟอร์ด ประเมินแนวรับดัชนี SET ที่ 1,620 – 1,630 จุด แนวต้าน 1,650 จุด คาดดัชนีมีแนวโน้ม Sideway Down หลังสถานการณ์ในตะวันออกกลางและรัสเซีย – ยูเครนมีแนวโน้มรุนแรงขึ้น และอยู่ระห่างรอการรายงานกำไร Q2/69 ของกลุ่ม Real Sector แนะนำซื้อเก็งกำไรกลุ่มพลังงานต้นน้ำ & ปิโตรเคมี เช่น PTTEP, PTT, IVL ที่คาดกำไร Q2 – Q3 ยังขยายได้ดีตามราคาขายผลิตภัณฑ์ กลุ่มส่งออก TU, ITC, AAI ที่ได้ประโยชน์จากค่าเงินบาทอ่อนค่า กลุ่มพลังงานทดแทน GUNKUL,SSP,BBGI,TGE
ประเด็นที่ต้องติดตามวันนี้ คือ การรายงานงบ Q2/69 ของ DELTA ในวันศุกร์ ซึ่ง Consensus คาดกำไรที่ราว 8.2 พันล้านบาท -9.3% QoQ แต่ +77% YoY และคาดการณ์ภาวะขาดแคลนวัตถุดิบในการผลิต จะมีแนวโน้มผ่อนคลายในช่วง Q3 นี้
วานนี้ กบง.มีมติให้ลดราคาหน้าโรงกลั่นสำหรับน้ำมันดีเซล บี0, บี7 และบี 20 ลง 2.40 บาท/ลิตร ตั้งแต่ 24 ก.ค. – 15 ส.ค. 69 เพื่อบรรเทาภาระค่าครองชีพของประชาชน ซึ่งจากการปรับลดราคาน้ำมัน 2 รอบในช่วง ก.ค. – ส.ค. คาดจะส่งผลลบต่อกำไรของกลุ่มโรงกลั่นราว 7.2 พันล้านบาท
ด้านตลาดหุ้นสหรัฐปิดวานร่วงแรง DJIA -0.97%, S&P500 -1.21%, Nasdaq -2.15% นำโดยกลุ่มบริการสื่อสาร -5.2%, สินค้าฟุ่มเฟือย -5.12% หลังกลุ่มฮูตีได้ยิงเรือบรรทุกน้ำมัน 2 ลำบริเวณช่องแคบในทะเลแดง ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบ Brent ปรับขึ้นอยู่ที่ 100.69 เหรียญ/บาร์เรล และ CME FedWatch ชี้มีโอกาส 83% , เดิม 68% ที่เฟดจะขึ้นดอกเบี้ยใน ก.ย. ส่งผลให้ US Bond Yield 10 ปี วานนี้ปรับขึ้นสูงสุดที่ 4.715% ซึ่งเป็นผลลบต่อหุ้นกลุ่ม Growth โดยเม็ดเงินสลับไปเข้ากลุ่มอุต ฯ +1.7%, บริการสุขภาพ +1.3% โดย Alphabet -7% หลังบริษัทปรับเพิ่มงบ Capex ปีนี้จากเดิมที่ 1.8 – 1.9 แสนล้านดอลลาร์ เป็น 1.95 – 2.05 แสนล้านดอลลาร์ ส่วน Tesla -14.5% หลังรายงานกำไร Q2/69 ต่ำกว่าคาด กอปรกับกระแสเงินสดอิสระติดลบ
สัปดาห์หน้าติดตามผลการประชุมเฟดวันที่ 29 ก.ค. ซึ่งตลาดคาดยังคงดอกเบี้ยไว้ที่ 3.5 – 3.75%, US GDP Q2/69 , US PCE มิ.ย. และการรายงานงบของ MSFT, Meta Platform, Apple, Amazon
หุ้นแนะนำ PRM (ซื้อเก็งกำไร / ราคาเป้าหมาย IAA Consensus 9.65 บาท) แนวโน้มกำไร 2Q69 เติบโต QoQ, YoY หนุนจาก U-rate ที่ฟื้นตัวของธุรกิจเรือ FSU ตามความต้องการใช้กักเก็บน้ำมัน ประกอบกับกำลังการให้บริการที่เพิ่มขึ้นจากจำนวนเรือที่มีมากกว่าปีก่อน โดยในปี 69 คาดมีเรือใหม่เพิ่ม 2 ลำเป็น 72 ลำ ทั้งนี้ในปี 69-70 ตลาดคาดการณ์กำไรที่ 2.3 พันล้านบาท (+5%YoY) และ 2.45 พันล้านบาท (+7%YoY) หนุนจากการการขยายและปรับปรุงกองเรือ รวมถึงจำนวนวันที่เข้าอู่ซ่อมบำรุงน้อยลง valuation ไม่แพง Forward PER 69F 9.4x, Dividend Yield 6%
หุ้น TRUE (ซื้อ / ราคาเป้าหมาย 16.00 บาท) แนวโน้มการดำเนินงานปกติในช่วง 2Q69 มีโอกาสที่จะบวกได้ทั้ง YoY และ QoQ โดยคาดหวังการบวก YoY ได้เด่นต่อเนื่องจากมาร์จิ้นปรับปรุงดีขึ้น หลังการได้มาซึ่งใบอนุญาตใช้คลื่นความถี่(2300 MHz/1500MHz) และสินสุดสัญญาการจัดการความถี่กับ NT นอกจากนี้ คาดว่า TRUE จะสามารถควบคุมต้นทุนค่าใช้จ่าย และ Finance Cost ได้ดี ขณะที่ปัจจัยบวกเพิ่มเติมจะมาจากการใช้ Data ที่คาดว่าจะสูงขึ้นในช่วงบอลโลก
“ภาพรวมเรายังมอง TRUE เป็นหุ้นรับความผันผวนได้ดีจากประเภทของธุรกิจซึ่งสอดค้ลองกับ Mega Trend ในแง่การใช้ Data ที่สูงขึ้น รวมถึงการ Migrate ของเทคโนโลยี(อัพ Package หนุน ARPU) ยังมองบวกต่อนโยบายการจ่ายเงินปันผลรายไตรมาส และยังมี 69F Dividend Yield ในโซนน่าสนใจที่ราว 4%”
———————————————————————————————————————————————————–
