HoonSmart.com>>หุ้น BGRIM-GPSC เด่นนำกลุ่มโรงไฟฟ้า รับ Sentiment บวกจากราคาน้ำมันดิบ-ก๊าซธรรมชาติปรับตัวลง โบรกฯเชียร์ BGRIM เล็งกำไรไตรมาส 2-3/65 เริ่มฟื้นตัว รับประโยชน์จากค่า Ft กำลังเป็นขาขึ้น
เมื่อเวลา 10.25 น.หุ้น BGRIM และ GSPC ขึ้นเด่นกว่าหุ้นอื่นในกลุ่มโรงไฟฟ้า โดยหุ้น BGRIM บวก 2.86% มาอยู่ที่ 36 บาท เพิ่มขึ้น 1.00 บาท มูลค่าซื้อขาย 221.80 ล้านบาท
หุ้น GPSC บวก 1.55% มาอยู่ที่ 65.50 บาท เพิ่มขึ้น 1.00 บาท มูลค่าซื้อขาย 155.12 ล้านบาท
บล.กสิกรไทย ระบุ ราคาน้ำมันดิบปรับลง 3.6%DoD เช่นเดียวกับก๊าซธรรมชาติ -16.5% ฯลฯ ประเมินเป็น Sentiment บวกต่อหุ้นในกลุ่ม Anti Commodity อาทิ กลุ่มโรงไฟฟ้า GPSC, BGRIM, PTG
พร้อมแนะนำ BGRIM จัดให้เป็น Top pick ราคาเป้าหมายที่ 61.5 บาท ทิศทางราคาพลังงานน้ำมันดิบ, ถ่านหินและก๊าซธรรมชาติเริ่มชัดเจนจะเป็นขาลงจะบวกต่อ BGRIM ด้านกำไรในงวดไตรมาส 1/65 คาดเป็น Bottom แล้ว คาดไตรมาสถัด ๆ ไป ไตรมาส 1-3/65 จะเห็นการฟื้นตัวชัดเจน โดยได้ประโยชน์จาก Ft ที่กำลังเป็นขาขึ้น
บล.โนมูระ พัฒนสิน แนะนำ”ซื้อเก็งกำไร”หุ้น BGRIM มองกลุ่ม anti-commodity เริ่มน่าสนใจ โดยล่าสุดราคา Natural gas future -17%d-d และเริ่มเห็นสัญญาณราคาน้ำมันปรับตัวลดลง
นอกจากนี้ คาดกำไรปกติไตรมาส 2/65 ลดลง y-y จาก GPM การขายไฟ IU ที่ลดลงตามต้นทุนก๊าซฯที่เพิ่มขึ้น แต่ฟื้น q-q จากฐานต่ำ เพิ่มตามการปรับขึ้น Ft ของภาครัฐ 23 สตางค์/kWh โดยประเมินกำไรปี 65 ที่ 1,279 ล้านบาท (-44%y-y) จากต้นทุนก๊าซที่สูง แต่คาดฟื้นตัวสูง +105%y-y เป็น 2,618 ล้านบาท ในปี 66
ด้าน Valuation ราคาหุ้นสะท้อนผลกระทบต้นทุนก๊าซที่เพิ่มไปมากแล้ว โดย PER ปี 66 อยู่ที่ 35 เท่า