บล.เมย์แบงก์ กิมเอ็งมอง PTTGC กำไรจากการดำเนินงานออกมาเป็นไปตามคาด แนวโน้มไตรมาส 2 ชะลอตัว มุมมองตรงบล.ทรีนีตี้ ส่วนต่างอะโรเมติกส์ ค่าการกลั่นกดดัน
บล.เมย์แบงก์ กิมเอ็ง(ประเทศไทย) วิเคราะห์ผลงานของ บริษัท พีทีที โกลบอล เคมิคอล (PTTGC) ไตรมาส 1/2561 กำไรสุทธิ 12,388 ล้านบาท หากไม่รวมรายการพิเศษ ใกล้เคียงกับที่กิมเอ็งฯและตลาดคาดที่เฉลี่ย 11,211 ล้านบาท ส่วนไตรมาส 2 มีแนวโน้มชะลอตัวลงเล็กน้อยจากไตรมาส 1 เนื่องจากจากการอ่อนตัวของส่วนต่างราคาอะโรเมติกส์ และค่าการกลั่น แต่ราคาผลิตภัณฑ์หลักในสายโอเลฟินส์ ได้แก่ HDPE ยังแข็งแกร่ง ช่วยชดเชยผลกระทบได้บางส่วน
“ผลงานที่ออกมาตามคาด เรายังคงประมาณการไม่เปลี่ยนแปลง กำไรไตรมาส 1 คิดเป็น 29% ของค่าเฉลี่ยตลาดที่ 40,609 ล้านบาท เรามองเห็น Upside จากการปรับประมาณขึ้นของตลาดในระยะถัดไป และยังคงคำแนะนำ ซื้อ ราคาเป้าหมาย 116 บาท” บล.เมย์แบงก์ฯระบุ
ทางด้านบล.ทรีนีตี้ แนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 110 บาท คาดแนวโน้มไตรมาส 2 ผลประกอบการอาจจะยังถูกกดันจากทั้ง ธุรกิจปิโตรเลียม จากค่าการกลั่นที่อ่อนตัวลงเนื่องจากราคาน้ำมันที่ปรับตัวขึ้นค่อนข้างผันผวน และธุรกิจอะโรเมติกส์