HoonSmart.com>> บล.กรุงศรี (KSS) คาด SET วันนี้ “พยายามสร้างฐาน” แนวต้าน 1243/1249 จุด แนวรับ 1231/1225 จุด เงินเฟ้อสหรัฐฯตามคาด ตลาดประเมินเฟดไม่น่าเร่งลดดอกเบี้ยช่วงต้นปี ราคาน้ำมันเดิบพุ่ง 2.9% ปรับตัวขึ้นสูงสุดรอบ 3 เดือน มองกลุ่มน้ำมัน-หุ้นได้ประโยชน์แนวโน้มนำเข้าก๊าซฯ เพิ่มพยุงดัชนี หุ้นเด่น PTT, GULF, SCC เล่นเก็งกำไร HERMES80
บริษัทหลักทรัพย์ กรุงศรี (KSS) คาด SET วันนี้ “พยายามสร้างฐาน” แนวต้าน 1243/1249 จุด แนวรับ 1231/1225 จุด
แม้เงินบาทเช้านี้อ่อนค่ากรอบ 31.5 +/- บาท หลังรายงานเงินเฟ้อสหรัฐฯ ตามคาด ทำให้ตลาดประเมิน Fed ไม่น่าเร่งลดดอกเบี้ยช่วงต้นปี แต่ราคาน้ำมันดิบ WTI ปรับเพิ่มเฉลี่ย +2.9% ปรับตัวขึ้นสูงสุดในรอบ 3 เดือน จากความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯและอิหร่าน (3-4% ของกำลังผลิตโลก) กระทบซัพพลายน้ำมัน และการประเมินภาพ AI ในเอเชียที่นำมาสู่ความต้องการโครงสร้างพื้นฐาน Gas-based มากขึ้น หนุนหุ้น Large Cap ที่เชื่อมโยง/มีความพร้อม
ด้านกลุ่มแบงก์รายงานกำไรกลุ่มธนาคาร 4Q25F วันนี้นำโดย TISCO 7 ธนาคารที่เรา Cover คาดกำไร 5.25 หมื่นล้านบาท +2%y-y, -16%q-q ตามฤดูกาล คาด NPL Ratio ที่ 3.72% prev. 3.75% เป็นประเด็นหลักตลาดติดตาม หลังกลุ่มการเงิน AEONTS มีภาพเร่งขึ้น โดยเราประเมินยังประคองได้ อิงความเข้มงวดการปล่อยสินเชื่อช่วงที่ผ่านมา ยังหนุนหุ้นจุดเด่น Value Play
หุ้นธีมเด่นวันนี้
1.) กลุ่มน้ำมัน (น้ำมันสูงสุดในรอบ 3 เดือน) PTT, PTTEP น่าเก็งกำไรระยะสั้น
2.) หุ้นได้ประโยชน์ AI CAPEX cycle ในเอเชีย มีแนวโน้มพึ่งความต้องการโครงสร้างพื้นฐานที่มี Gas-Based ที่ Oversupply จากสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น อาทิ PTT (จำหน่ายก๊าซ), GULF (ธุรกิจนำเข้าก๊าซ+ทำดีลก๊าซใหม่กับ Ernie) และโรงไฟฟ้า
3.) ปิโตรเคมี (Spread ผลิตภัณฑ์ปรับขึ้นตามความต้องการก่อนตรุษจีน ต้นทุนกลาง-ยาวมี Upside) SCC, PTTGC, IVL
หุ้นเด่นแนะนำ PTT (ธุรกิจก๊าซรับประโยชน์ AI CAPEX cycle ในเอเชีย + น้ำมันสูงสุดใน 3 เดือน), GULF (AI CAPEX cycle หนุนความต้องการก๊าซเอเชีย ดีต่อธุรกิจนำเข้า LNG และโรงไฟฟ้าระยะกลาง-ยาว) และ SCC (เก็ง Spread ผลิตภัณฑ์แกว่งขึ้นก่อนตรุษจีน หนุนการฟื้นตัวต่อเนื่อง) และเก็งกำไร HERMES80 (Wealth Effect ที่เกิดขึ้นจากตลาดหุ้นส่วนใหญ่ในโลกแกว่งขึ้น ผสานเป็นหุ้น Value ROE สูงสุด ใน PEERs)